Сцена 1: Гэндальф и 13 гномов во главе с Торином Дубощитом (Ричард Армитаж), вели спор стоит ли брать Бильбо в их поход за сокровищами, которые охраняет Смог. В конце концов, Гэндальф настаивает и Бильбо
по "стандарту" присоединяется к ним и подписывает контракт, который включает в себя пункты возможного исхода для него "разрывы, свежевание и с жжение". Бильбо падает в обморок.
Сцена 2: Бильбо встречает Голлума (Энди Серкис), выглядит моложе чем во Властелине Колец, но всё равно уже охвачен его раздвоением личности на Смеагола и Голлума - они спорили, съесть Бильбо сразу или сыграть с ним в загадки. Бильбо понимает, что наилучший шанс покинуть
туннели гоблинов живым, это сыграть с Голлумом, поэтому Бильбо предлагает игру в загадки. Условия были: если Бильбо выиграет, Голлум помогает ему выбраться. А если он проиграет, Голлум сказал "мы съедим его целиком".
Сцена 3: Галадриэль (Кейт Бланшетт) спрашивает у Гэндальфа зачем он
взял "полурослика" в это самое неожиданное путешествие. Сцена заканчивается тем, что я увидел довольно нежный момент между Галадриэлью и Гэндальфом.
Сцена 4: Мы видим Бильбо находит роковое Единое Кольцо, а затем переход на более поздние сцены, в которых Бильбо почти признаётся
Гэндальфу о найденной вещи. "Я нашёл кое-что в туннелях гоблинов" сказал Бильбо.
"Что, ты нашёл?" явно обеспокоенно спросил Гэндальф.
"Мою смелость."